ما هو الفرق بين الإيجارات التمويلية والإيجارات الرأسمالية؟

الإيجارات المالية والإيجارات الرأسمالية هي أنواع معينة من معاملات التأجير المقدمة للأفراد والشركات على حد سواء من قبل مؤسسات الإقراض مثل البنوك والاتحادات الائتمانية والشركات المالية لشراء الآلات والمعدات. توفر عقود الإيجار الرأسمالي والتمويلي خيارات استرداد مختلفة ومرونة في الفائدة. نظرًا لجمودها ومتطلباتها الضريبية والتأمينية ، تعد عقود الإيجار التمويلي خيارًا أفضل للشركات الكبيرة والمزدهرة ، بينما توفر عقود الإيجار الرأسمالي مرونة تؤثر في كل من عمر المعدات ومدة الاسترداد.

التأجير التمويلي

التأجير التمويلي هو قرض نقدي تستخدمه الشركة لشراء معدات لأعمالها. هذه القروض كاملة السداد غير قابلة للتفاوض بمجرد سنها ، والمستأجر ، وليس المؤسسة المقرضة ، هو المسؤول عن صيانة المعدات المشتراة ، بالإضافة إلى جميع الضرائب والتأمينات ذات الصلة اللازمة لاستخدامها. في عقود الإيجار التمويلي ، تقوم البنوك فقط بتمويل المعدات للأعمال التجارية بينما يكون المستأجرون مسؤولين عن صيانتها.

إيجار رأس المال

الإيجارات الرأسمالية تشبه الإيجارات المالية ؛ ومع ذلك ، يجب تسجيل أي عقار تم شراؤه من خلال قرض رأسمالي كأصل خاضع للضريبة في السجلات المالية للمستأجر. في حين أن الإيجارات المالية غير قابلة للتفاوض بمجرد الدخول فيها ، فإن عقود الإيجار الرأسمالية توفر للمستأجرين مزيدًا من المرونة. تأخذ عقود الإيجار الرأسمالي في الاعتبار عمر الممتلكات ، أو طول الوقت الذي يمكن استخدام المعدات فيه. يأخذ عقد الإيجار الرأسمالي في الاعتبار أيضًا نقل الملكية في نهاية مدة الإيجار ، أو بالأحرى نقل الملكية عند اكتمال خطة الدفع. غالبًا ما تأخذ عقود الإيجار الرأسمالية في الاعتبار قيمة العقار عند تحديد مدفوعات الإيجار ، لذلك لا يتعين على المستأجرين دفع أكثر من قيمة العقار.

الشراء عند انتهاء عقد الإيجار التمويلي

بموجب عقد إيجار تمويلي ، يُعرض على المستأجر خيار شراء المعدات التي يمولها البنك عند إنهاء أو إبرام عقد الإيجار. تقليديًا ، يتم تحديد تكلفة الاستحواذ هذه من قبل الطرفين عند الدخول في اتفاقية الإيجار. ومع ذلك ، تميل عقود الإيجار التمويلي إلى أن تكون أطول من عقود الإيجار الرأسمالية وتمتد في أغلب الأحيان إلى معظم ، إن لم يكن كل ، العمر الإنتاجي للمعدات. وهذا يعطي أولوية كبيرة للصيانة الدورية للمعدات وصيانتها للمستأجرين الذين يبرمون عقود إيجار تمويلي.

الشراء عند انتهاء عقد الإيجار الرأسمالي

على غرار عقود الإيجار التمويلي ، تتيح عقود الإيجار الرأسمالي أيضًا نقل ملكية المعدات عند انتهاء صلاحيتها أو سدادها. تضمن العقود التقليدية أن مدة الإيجار تساوي 75 بالمائة أو أكثر من العمر الافتراضي للعقار. يتم وضع الشروط عند بدء عقود الإيجار الرأسمالية إذا لم يكن المنتج الذي يتم شراؤه جديدًا. يعتبر نقل ملكية المعدات التي تم الحصول عليها بموجب عقد إيجار رأسمالي مكتملاً عندما تكون مدفوعات إيجار الإيجار للقرض مساوية لـ 90 بالمائة أو أكثر من القيمة السوقية العادلة للجهاز أو المعدات ، على النحو الذي حدده مدقق حسابات مستقل.